Vier von fünf der vermögenden Privatpersonen (HNWI) und Family Offices haben bereits in digitale Vermögenswerte investiert und wohlhabende Privatpersonen haben ihre Investitionen trotz schlechter Marktstimmung erhöht. Zu diesen Ergebnissen kommt die Studie „Private Wealth in Digital Assets Study 2022″ befragte Single- und Multi-Family-Offices, vermögende Privatpersonen (High Net Worth Individuals, HNWI) von Matrixport, einem Ökosystem für Finanzdienstleistungen für digitale Vermögenswerte.
Die von Matrixport in Auftrag gegebene und von FT Longitude, der spezialisierten Forschungs- und Content-Marketing-Abteilung der Financial Times Group, erstellte Studie hat ergeben, dass 80 % der High Net Worth Individuals (HNWI) und 70 % der Family Offices entweder sehr großes oder großes Interesse an digitalen Vermögenswerten haben und vier von fünf vermögende Privatpersonen (HNWI) und Family Offices im vergangenen Jahr in digitale Vermögenswerte investiert haben. Weniger als 7 % der HNWI und nur 10 % der Family Offices waren nicht an Investitionen in digitale Vermögenswerte interessiert. An dieser Einschätzung hat sich auch nach dem erheblichen Rückgang der Marktkapitalisierung digitaler Vermögenswerte im Zuge des Zusammenbruchs von Terra Luna im Mai 2022 nichts geändert.
Digitale Vermögenswerte ziehen auch weiterhin die Aufmerksamkeit von wohlhabenden Privatpersonen (MAI) auf sich und holen in Bezug auf das Interesse an Investitionen in diese Anlageklasse gegenüber anderen Anlegertypen auf. Während vor dem Einbruch des Marktes für digitale Anlagen im Mai 2022 nur jeder Vierte daran interessiert war, gibt nun die Hälfte an, digitale Anlagen im Portfolio zu wünschen.
Eugene Lim, Leiter der Abteilung Privatvermögen bei Matrixport, erklärte: „Trotz der düsteren Marktaussichten haben wir weiterhin einen Zustrom von Großanlegern in digitale Vermögenswerte erlebt. Wir haben diese Studie in Auftrag gegeben, um die Schlüsselfaktoren zu verstehen, die Investoren dazu ermutigen, diese Anlageklasse in Betracht zu ziehen, und um die Defizite zu ermitteln, die der Akzeptanz entgegenstehen. Der Bericht liefert wertvolle Erkenntnisse darüber, was wichtig ist, um die Akzeptanz und Legitimität der Anlageklasse zu fördern, und was die Branche braucht, um zu reifen.”
Laura Adcock, Group Editor bei FT Longitude, bemerkte: „Diese Studie untersucht eingehend, was die Investoren in Bezug auf digitale Vermögenswerte denken und empfinden. Sie umfasst ein einzigartiges Jahr und gibt uns wertvolle Einblicke in die Stimmung der Anleger vor und nach dem Krypto-Crash. Eingehende Interviews mit wichtigen Interessenvertretern der Branche ergänzen die Daten mit wertvollen informativen Erkenntnissen, was die Qualität der Darstellung erheblich verbessert hat.”
Bei einer genaueren Betrachtung des Verhaltens der Befragten konnten wir drei verschiedene Anlegertypen ausmachen— den Anspruchvollen, den Experimentellen und den Skeptischen, basierend auf dem Grad ihres Interesses und dem Anteil digitaler Vermögenswerte in ihren Anlageportfolios. Die Studie untersucht die aktuelle Landschaft und die Zukunftsaussichten für die digitale Anlageklasse aus der Sicht dieser Prototypen.
Die Anlagestrategien entwickeln sich weiter
Die Mehrheit der erfahrenen und experimentierfreudigen Anleger, die bis zu 25 % oder mehr ihres Vermögens in digitalen Vermögenswerten halten, geben an, dass ihre Anlagestrategien reifen, je mehr sie mit digitalen Vermögenswerten vertraut werden. Diese Anleger suchen vor allem eine breitere Palette von Anlageprodukten, die unterschiedlichen Risikoprofilen entsprechen. Bei der Wahl der Anlagekanäle bevorzugten sie auf digitale Vermögenswerte spezialisierte Vermittler wie Krypto-Vermögensverwalter gegenüber traditionellen Vermögensverwaltern oder Banken.
Benutzerfreundlichkeit ist der Schlüssel zur breiten Akzeptanz
Die Teilnehmer an der Umfrage – HNWI, MAI und Family Offices – wünschten sich allesamt bessere Anlagemöglichkeiten und nannten einfachere Technologieplattformen als den wichtigsten Faktor, der die Akzeptanz digitaler Anlagen beeinflusst. Dieses Ergebnis unterstreicht die Bedeutung der Benutzerfreundlichkeit, ähnlich wie die Art und Weise, wie Smartphone-fähige mobile Bankanwendungen die Bankdienstleistungen verändert haben. Weitere Faktoren, die die Akzeptanz fördern, sind der Einstieg langfristiger Investoren, traditionelle Finanzinstitute, die Dienstleistungen für digitale Vermögenswerte anbieten, und die Zunahme der Anwendungsfälle für digitale Vermögenswerte.
Digitale Vermögenswerte ergänzen traditionelle Portfolios
Aus der Studie geht hervor, dass die Anleger digitale Vermögenswerte als eine Möglichkeit zur Zusammenstellung widerstandsfähigerer Portfolios betrachten. Einige Anleger gaben an, von dem Potenzial motiviert zu sein, dass digitale Anlagen bessere Renditen als traditionelle Anlagen bieten könnten. Vor allem anspruchsvolle und jüngere Anleger wiesen auf mehrere Push-Faktoren hin, die zum Teil durch das traditionelle Finanzwesen verursacht wurden und ihr Interesse an digitalen Vermögenswerten gesteigert haben – wie zum Beispiel der gefühlte Missbrauch der staatlichen Kontrolle durch das Bankensystem und die Entwertung von Papierwährungen.
Ausblick: Regulierung und Bildung prägen die Zukunft der digitalen Vermögenswerte
Laut der Studie geht fast die Hälfte der Anleger davon aus, dass die meisten Vermögenswerte in Zukunft digital sein werden, und dass neue Vorschriften voraussichtlich zu einer Stabilisierung des Marktes beitragen werden. Anspruchsvolle und skeptische Anleger waren sich einig, dass eine international koordinierte Regulierung ihr Vertrauen und ihre Begeisterung für digitale Vermögenswerte steigern würde. Branchenexperten gaben ferner an, dass die Regulierung klare Regeln für den Sektor aufstellen wird, wie etwa der Vorschlag Singapurs zur Einführung von Risikotests für Anleger bei digitalen Vermögenswerten und Richtlinien zur Offenlegung von Risiken für Dienstleistungsanbieter.
Da einer von drei Anlegern zugibt, in digitale Vermögenswerte zu investieren, ohne diese vollständig überblicken zu können, rückt dieser Aspekt in den Mittelpunkt der Aufmerksamkeit. Als Haupthindernisse für Investitionen nannten die Anleger unter anderem das Betrugsrisiko, Cybersecurity-Risiken, die Unbeständigkeit der Märkte und das mangelnde Verständnis der Anlageklasse.
Interessanterweise wandten sich viele Anleger an die Aufsichtsbehörden, um sich über digitale Vermögenswerte zu informieren. Die Branchenexperten waren sich jedoch einig, dass die Regulierungsbehörden derzeit selbst erst mehr über die Anlageklasse erfahren, und vertraten die Ansicht, dass die Akteure der Branche für digitale Anlagen zusammenarbeiten müssen, um diese Lücke zu schließen. Branchenakteure innerhalb des Ökosystems für digitale Vermögenswerte, wie Matrixport, werden aktiv, um diese Lücke zu schließen und die nächste Generation von Krypto-Natives auszubilden.
Eugene Lim fügte hinzu: „Als einer der führenden Verwaltungsgesellschaften für digitale Vermögenswerte ist Matrixport zuversichtlich, dass die Studie den Anlegern als Kompass für ihr Ziel dient, mit digitalen Vermögenswerten langfristigen Wohlstand zu schaffen, und der Branche den Weg in die Zukunft weist, um eine nachhaltige Anlageklasse aufzubauen, die auf Anlagekompetenz, Vertrauen und Professionalität beruht.”
